GFC 078: Que faire avec une pension forfaitaire d'un ancien employeur?

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Les régimes de retraite traditionnels à prestations définies sont devenus plutôt rares au cours des dernières années, mais il y a quand même un bon nombre de personnes qui en ont néanmoins. Ils peuvent se compliquer un peu lorsque vous quittez un employeur où vous avez un régime. Les employeurs offrent souvent aux employés qui partent plusieurs options, y compris une distribution forfaitaire.

J'ai récemment reçu une question sur ce sujet, et c'est un bon point de départ pour ouvrir la discussion:

"Mon ancien employeur me donne la possibilité de recevoir un paiement forfaitaire pour ma pension. J'ai besoin de conseils sur quel compte mettre mon argent pour ma retraite. Je travaille actuellement et mon employeur a un plan 401 (k) pour la retraite. J'ai besoin de conseils sur le roulement pour ce paiement forfaitaire. "

Je suppose que l'écrivain a plus de 59 ans et demi, mais l'information fournie s'appliquera aussi si vous êtes plus jeune.

Une pension - mais beaucoup d'options

Habituellement, lorsque vous quittez un employeur qui offre un régime de retraite traditionnel, vous avez plusieurs options quant à la façon de gérer le produit:

1. Laissez les fonds dans le régime de retraite, et commencez à recevoir des paiements à la retraite
2. Prendre une distribution complète et faire un roulement dans un nouveau plan d'employeur
3. Prendre une distribution complète et faire un roulement dans un IRA
4. Faites une distribution complète et utilisez l'argent pour les besoins actuels
5. Mettre en place une "série de paiements substantiellement égaux" en commençant immédiatement

# 1 est explicite. Vous laissez l'argent dans le régime de retraite, et lorsque vous atteignez l'âge de la retraite, vous commencez à recevoir des paiements mensuels. L'attrait de cette option est que vous n'avez rien à faire. Mais cela ne signifie pas que c'est la meilleure option non plus.

Le problème avec les pensions traditionnelles est que vous ne savez jamais vraiment ce qui se passe avec eux. Par exemple, vous ne savez pas dans quoi ils investissent ou quel est le rendement. Vous allez avec l'hypothèse que votre ancien employeur a tout sous contrôle, et tout va bien.

Si vous n'êtes pas à l'aise avec ce résultat, vous avez encore quatre autres options, et ils se répartissent en deux catégories de base.

Somme forfaitaire par rapport au paiement à vie

Les options 2, 3 et 4 traitent toutes d'une distribution forfaitaire du plan, mais chacune aboutit à un résultat différent. # 5 implique la mise en place d'un paiement à vie.

Essayons de déterminer laquelle des deux - prendre une somme forfaitaire, ou mettre en place un paiement à vie - sera la meilleure option pour vous et votre situation personnelle.

Prendre une distribution forfaitaire est une option attrayante; après tout, il vous donne le contrôle sur ce qui est probablement une grande quantité d'argent.

Mais avant de sauter dans ce qui semble être le choix évident, vous devez sérieusement considérer votre situation personnelle ainsi que votre propre capacité à gérer une grosse somme forfaitaire. En fin de compte, vous pourriez décider que la mise en place d'un paiement à vie est la meilleure option.

Regardons les avantages et les inconvénients de prendre une distribution forfaitaire (nous considérerons les trois options disponibles plus tard) et un paiement à vie.

Somme forfaitaire Avantages et inconvénients

Les avantages de prendre une distribution forfaitaire:

Obtenir un meilleur rendement sur votre argent que votre pension vous fournira. Si vous prenez une distribution complète de l'argent dans votre ancien régime de retraite d'employeur, vous serez en mesure de l'investir en utilisant des options autogérées. Cela ouvrira la possibilité d'obtenir un taux de rendement plus élevé sur votre pension, vous offrant un nid encore plus grand plus tard.

Cela peut être encore plus important si vous prenez la somme forfaitaire tôt dans la vie, comme lorsque vous avez encore 20 ou 30 ans avant votre retraite. Dans ce laps de temps, vous pouvez faire croître l'argent à trois, quatre ou cinq fois la valeur au moment de la distribution.

Plus grande diversité d'investissement. Si vous avez déjà d'autres investissements, tels que des IRA et des comptes imposables réguliers, prendre une distribution forfaitaire de votre pension peut vous donner l'occasion de répartir vos activités d'investissement dans différents comptes et différentes classes d'actifs.

Par exemple, alors que la plupart de vos fonds IRA peuvent être investis dans des actions de croissance et vos investissements imposables dans des investissements à faible rendement (pour des liquidités), vous pouvez décider de prendre l'argent des retraites et de l'investir dans d'autres types d'actifs. comme des fiducies de placement immobilier et des actions à dividendes à rendement élevé. La diversification peut protéger votre investissement global de différents types de conditions de marché.

Conversion Roth IRA. Les distributions des régimes de retraite traditionnels sont admissibles aux conversions Roth IRA. Vous pouvez transférer l'argent de la pension à un Roth IRA - et payer l'impôt sur le revenu ordinaire sur le montant du roulement - et créer un revenu libre d'impôt pour votre retraite.

Un Roth IRA vous permet de retirer des retraits libres d'impôt tant de vos cotisations (et montants de conversion), ainsi que le revenu de placement gagné sur eux, en franchise d'impôt tant que vous avez été dans le plan pendant au moins cinq ans, et ont au moins 59 ans et demi. Cela peut fournir une sorte de diversification de l'impôt sur le revenu à la retraite que vous ne pourriez jamais obtenir grâce à une pension.

Vous pouvez utiliser l'argent pour un besoin courant important. La vie a une façon de nous jeter des circonstances qui peuvent bouleverser nos plans les mieux établis et créer un besoin soudain de beaucoup d'argent supplémentaire.Bien que retirer de l'argent d'un régime de retraite n'est jamais une idée parfaite (en raison des conséquences de l'impôt sur le revenu), il y a des situations où cela peut être nécessaire.

Par exemple, vous ou votre famille pouvez faire face à une situation médicale urgente. Même si vous avez une assurance santé décente, vous pouvez toujours faire face à des franchises et des procédures non couvertes et des thérapies qui peuvent vous coûter des dizaines de milliers de dollars. La déduction pour frais médicaux que vous pouvez prendre dans votre déclaration de revenus peut même compenser une partie ou la totalité de l'impôt à payer pour la distribution de la pension.

Les inconvénients de prendre une distribution forfaitaire:

Vous pourriez finir par souffler de l'argent. Malheureusement, il n'y a pas de façon plus polie de le dire. J'ai même vu ça arriver. Par exemple, j'ai eu un client qui voulait acheter un tout nouveau camion pleine grandeur avec son roulement de retraite. C'était un camion de 70 000 $, et c'était avant les taxes! C'est une somme assez importante, surtout si l'on considère que c'était de l'argent destiné à la retraite.

Parfois vous devez protégez votre argent de vous-même! Si vous ne disposez pas de l'autodiscipline nécessaire pour conserver l'argent de la pension aux fins prévues, vous ne voudrez probablement pas recevoir une distribution forfaitaire. Il n'est jamais logique de dépenser de l'argent à long terme pour des préférences à court terme.

Vous pourriez créer une dette fiscale. Il y a bien sûr des moyens de contourner l'obligation de payer de l'impôt sur le revenu au moyen d'une distribution forfaitaire. Mais si vous prenez l'argent et l'utilisez pour les dépenses courantes, le montant total de la distribution sera soumis à l'impôt sur le revenu ordinaire.

Et ce n'est pas tout. Si la distribution survient avant que vous n'atteigniez l'âge de 59 1/2, le montant total sera également soumis à la pénalité de retrait anticipé de 10% de l'IRS. Si vous êtes déjà dans une tranche d'imposition élevée (n'oubliez pas d'inclure votre taux d'impôt sur le revenu), vous pourriez payer 50% ou plus de la distribution en taxes. Et si vous ne le savez pas, alors que vous dépensez de l'argent, vous pourriez créer inconsciemment un désastre financier pour vous-même.

Vous pouvez sous-estimer votre besoin de revenu supplémentaire. Parfois, dans la hâte de mettre la main sur une grande quantité d'argent, il est facile d'oublier le besoin de revenu. Par exemple, si vous prenez la distribution et que vous l'utilisez pour payer les dépenses courantes, que se passera-t-il dans quelques années où tout l'argent aura été dépensé?

Avant de prendre l'argent d'une pension en un montant forfaitaire, évaluez d'abord les sources et la stabilité du revenu que vous et votre conjoint avez déjà. Cela comprend le revenu d'emploi, la sécurité sociale, le revenu de placement et d'autres revenus de retraite. À moins que vous n'ayez suffisamment de revenus provenant de ces sources, vous pouvez utiliser la distribution des pensions pour créer un autre revenu.

Incapacité à investir avec succès l'argent par vous-même. Tout le monde n'est pas habile à investir de l'argent. Si vous ne l'êtes pas, il y a un risque majeur que vous ne fassiez pas aussi bien la gestion de l'argent que le gestionnaire de pension. Pire, il y a un grand potentiel pour perdre de l'argent en investissant.

Un manque d'autres actifs. La décision de prendre une somme forfaitaire doit être considérée à la lumière des autres actifs que vous avez. Par exemple, si vous avez d'autres comptes de retraite et / ou comptes imposables, qui ont une somme d'argent importante, vous serez mieux en mesure de prendre une somme forfaitaire de votre pension.

Avantages et inconvénients de paiement à vie

Les avantages de prendre un paiement à vie:

Vous fournir un revenu garanti. Mise en place d'un paiement à vie peut vous fournir un niveau de revenu fixe, littéralement pour le reste de votre vie. Cela peut être un complément important à la retraite, mais il peut également fournir un revenu supplémentaire nécessaire dans les années précédant la retraite, lorsque vous pourriez être soit sous-employé ou même invalide.

Diversification des revenus Si un paiement à vie commence lorsque vous êtes à la retraite ou lorsque vous travaillez encore, il représentera une source de revenu supplémentaire. Cela vous fournira une forte mesure de diversification des revenus. Cela signifie que vous ne compterez plus entièrement sur le revenu d'un travail ou de la sécurité sociale.

Et si vous êtes à la retraite, cela pourrait vous aider à éviter de devoir prendre des distributions sur vos autres épargnes de retraite. Cela signifie que ces plans, comme les IRA, peuvent continuer à croître pour être utilisés plus tard dans votre vie. Cela vous fournira une bonne stratégie pour éviter de survivre à votre argent.

Aucune chance de perdre de l'argent en investissant. Puisque les régimes de retraite traditionnels sont des régimes à prestations définies, vous recevrez le revenu mensuel stipulé du régime. Cela signifie que vous n'aurez pas à vous préoccuper du financement du compte ou du rendement des placements. Vous recevrez votre paiement mensuel, peu importe ce qui se passe.

Il s'agit également d'une disposition dépensière, car elle vous empêchera également d'accéder rapidement à l'argent. Cela aidera à s'assurer que l'argent est là pour le reste de votre vie, et ne sera pas drainé par une situation d'urgence ou une erreur ou un jugement.

Les inconvénients de prendre un paiement à vie:

Le revenu peut être très petit. Étant donné qu'un versement anticipé d'un régime de retraite est basé sur votre espérance de vie restante, les versements mensuels peuvent être beaucoup plus petits que prévu. Par exemple, si un plan a 100 000 $ et que vous avez une espérance de vie de 25 ans, le paiement mensuel peut être d'environ 300 $ ou 400 $ par mois. C'est un modeste paiement de voiture, et pas grand chose d'autre.

La situation est encore plus extrême si vous mettez en place un paiement à vie plus tôt dans la vie, par exemple à 50 ou 55 ans. Basé sur une espérance de vie de 35 ans, votre prestation mensuelle peut être d'environ 200 $ par mois. Cela peut aider d'une certaine manière, mais cela ne changera guère la vie.

Aucune opportunité de faire fructifier l'argent. Une fois que vous avez mis en place un arrangement de paiement à vie, les paramètres financiers du plan sont à peu près fixés. Vous n'aurez pas l'occasion d'investir et de faire croître les fonds de sorte que vous aurez un portefeuille plus important et un revenu plus élevé à la retraite.

Ceci est d'autant plus important que, en matière de retraite, il faut tenir compte de l'inflation. Le paiement de 300 $ par mois que vous recevrez en vertu de l'entente de paiement sera encore plus petit dans dix, 20 ou 30 ans. C'est l'inconvénient d'un paiement mensuel fixe.

Pas d'accès à l'argent pour les besoins actuels importants. Si, à un moment donné de votre vie, vous avez besoin d'argent supplémentaire pour couvrir une dépense d'urgence, vous ne serez pas en mesure d'accéder à l'argent de votre régime de retraite en vertu d'un arrangement de paiement à vie.

Ce sera une situation particulièrement malheureuse si les fonds du régime de retraite représentent la plus grande partie de l'argent que vous avez. Le revenu sera là pour le reste de votre vie, mais vous ne serez pas en mesure de toucher le solde principal de votre argent.

Options forfaitaires

Si vous décidez de recevoir une distribution forfaitaire de la pension, vous avez au moins trois options:

Prendre une distribution complète et faire un roulement dans un nouveau plan d'employeur L'auteur mentionne qu'il est avec un nouvel employeur, et a un plan 401 (k) là-bas. Il peut transférer son régime de retraite dans ce régime 401 (k), pourvu que son nouvel employeur le permette. Il n'y aura pas de conséquences fiscales pour le roulement, et les fonds de pension resteront disponibles pour l'objectif prévu de la retraite.

Prendre une distribution complète et faire un roulement dans un IRA. Supposons qu'il n'y a pas de nouveau plan de l'employeur pour réinvestir la pension. Vous pouvez toujours rouler l'argent dans un compte IRA. Et comme je l'ai discuté plus tôt, vous pouvez également faire une conversion Roth IRA, qui permettra de mettre de l'argent pour fournir un revenu libre d'impôt à la retraite.

Faites une distribution complète et utilisez l'argent pour les besoins actuels. Cela ne devrait être envisagé que si vous avez une urgence importante pour laquelle vous avez besoin d'argent et n'avez aucune autre source de liquidités. Cependant, vous aurez probablement une sorte de responsabilité fiscale, et peut même être soumis à la pénalité de retrait anticipé de 10%.

Options de paiement à vie

L'auteur n'a pas indiqué son âge, mais s'il a atteint l'âge de la retraite indiqué dans le régime de retraite de son ancien employeur, il peut simplement commencer à recevoir les prestations de retraite mensuelles dès maintenant.

S'il n'avait pas atteint l'âge de la retraite, il peut alors mettre en place ce qu'on appelle un "Série de versements substantiellement égaux", qui commencerait à lui fournir des paiements de revenu mensuels immédiatement, et pour le reste de sa vie.

Techniquement, on parle de distribution 72 (t). Essentiellement, il s'agit de permettre la distribution d'un régime de retraite sur une base annuelle, en fonction de votre espérance de vie. Par exemple, si vous avez 50 ans et que votre espérance de vie est de 85 ans, la pension peut être versée sur 35 ans.

Il y aura un impôt ordinaire sur les distributions, mais pas une pénalité de retrait anticipé. C'est un moyen qui vous permettra d'accéder immédiatement à votre argent de retraite sans être pénalisé.

Toute option devrait faire partie d'un plan financier complet

Que vous choisissiez de prendre une distribution forfaitaire, ou de mettre en place un arrangement de paiement à vie, il devrait être mis en place dans le cadre de votre plan financier global.

Lorsque vous réfléchissez à la direction à prendre, vous devez évaluer d'autres aspects financiers de votre vie, notamment votre revenu, vos épargnes et vos placements, votre niveau d'endettement, votre revenu - le montant et la fiabilité - ainsi que votre capacité d'épargner. et investir de l'argent.

Si vous n'avez pas déjà mis en place un plan financier complet, jetez un coup d'œil au Plan de réussite financière, qui vous indiquera comment créer et maintenir un plan.

Toute transaction financière majeure, y compris et surtout la disposition d'un régime de retraite, doit toujours être considérée dans le contexte de votre situation financière complète, ainsi que de vos projets futurs. Ce n'est qu'alors que vous saurez avec certitude s'il sera dans votre intérêt de prendre une somme forfaitaire ou d'établir des paiements à vie.

Et si vous n'êtes toujours pas sûr, il est temps de parler à un planificateur financier.