C'est ce qui se passe quand vous empruntez de l'argent à partir de votre 401 (k)

Christine Cummings et son fiancé ont récemment trouvé leur maison de rêve. Cependant, aucun d'eux n'avait été sur le marché de l'achat d'une maison depuis un certain temps et ils pensaient qu'ils n'auraient pas besoin de leur acompte avant la date de clôture. Mais quand ils sont allés signer leurs papiers d'hypothèque, la banque a demandé la somme forfaitaire - ce qu'ils n'avaient pas - en moins d'une semaine.

L'obstacle? Cummings, le vice-président du marketing pour All Set, est un immigrant d'Allemagne qui est ici avec un visa de travail. Elle a travaillé en Europe pendant plus de 30 ans, et la majorité de ses économies étaient dans une banque européenne. Parce que les transferts d'argent internationaux impliquent un long processus, elle n'était pas sûre d'obtenir sa part de l'acompte à temps.

Une idée a germé dans la tête de son fiancé: après avoir entendu ses amis parler de prendre des prêts à court terme de leurs 401 (k), il a décidé d'explorer l'option. Il s'est rendu compte que l'obtention du prêt serait aussi facile que de se connecter à son compte et de payer des frais de moins de 20 $.

Donc, ils l'ont fait. Ils ont pris le prêt 401 (k), ont fait l'acompte sur la maison et remboursé le compte dès que les fonds de Cummings d'Allemagne sont arrivés.

"Il y avait un peu de réflexion parce que nous sommes tous les deux sous la compréhension que vous ne voulez pas toucher votre 401 (k), vous savez, jusqu'à ce que vous prenez votre retraite ", a déclaré Cummings. "Mais depuis que nous savions que nous avions l'argent et que nous devions le faire pour battre le temps de traitement de l'argent de l'Allemagne, nous avons juste décidé d'y aller. "

401 (k) Prêts: partie d'un plus grand problème

Alors que Cummings avait assez d'argent pour couvrir son acompte, tout le monde n'est pas dans une situation similaire.

En général, les Américains manquent quand il s'agit d'avoir de l'argent en main.

Selon une étude récente GoBankingRates, 69% des Américains ont moins de 1000 $ dans leurs comptes d'épargne.

Aie.

Cela signifie qu'ils n'ont souvent pas les moyens de couvrir les urgences, et encore moins de faire des achats importants, comme une maison.

Donc, certains sont tentés de prendre un prêt de leur 401 (k) s.

Il y a des règles associées à cela, cependant.

Forbes rapporte que la plupart des régimes 401 (k) vous permettent de contracter des prêts, bien que les détails varient selon le régime. Généralement, vous pouvez emprunter jusqu'à 50% du solde total de votre compte jusqu'à 50 000 $. Vous devez rembourser le prêt dans les cinq ans, bien que le calendrier de remboursement puisse généralement être porté à 10 ans si vous utilisez le prêt pour payer une baisse. paiement sur une maison.

Mais est-ce vraiment une bonne idée?

Nous avons parlé à des experts pour le savoir.

Quand est-il acceptable de prendre un prêt 401 (k)?

Certains planificateurs financiers disent que prendre de l'argent sur un 401 (k) stratégiquement peut fonctionner à votre avantage.

Pedro Silva, de Provo Financial Services, affirme que retirer de l'argent d'un fonds de retraite peut être approprié si l'argent est investi dans un objectif à long terme qui vous aidera à bâtir un meilleur avenir.

Silva dit qu'il peut être approprié d'utiliser un prêt 401 (k) pour éliminer la dette des consommateurs, acheter une maison ou démarrer une entreprise, mais il avertit également des situations où vous ne devriez jamais prendre un prêt 401 (k).

«Les prêts 401 (k) ne devraient généralement pas être utilisés pour nous traiter comme des vacances ou pour déprécier des biens, comme une voiture ou un bateau». il a dit.

Mais Travis Sickle de Sickle Hunter Financial Advisors à Tampa, en Floride, dit qu'il trouve difficile de justifier de prendre de l'argent d'un 401 (k) pour autre chose que la retraite.

Un compte de retraite est un investissement à long terme, dit-il, et retirer de l'argent prématurément signifie que vous ratez l'opportunité d'une croissance continue.

Vous payez également des intérêts sur votre prêt, même si c'est habituellement à un taux modeste.

MarketWatch rapporte que les régimes établissent généralement un taux d'intérêt par défaut supérieur d'environ 1 ou 2 points de pourcentage au taux préférentiel. Cela signifie que ceux qui ont des emprunteurs qui n'ont pas un bon crédit pourraient payer moins d'intérêt avec un prêt 401 (k) qu'ils ne le feraient s'ils prenaient un prêt auprès d'un prêteur tiers.

Pourtant, à moins que votre situation ne soit si grave qu'elle vous empêche d'avoir «un toit sur la tête et de la nourriture sur la table», Sickle ne conseille pas de prendre un prêt 401 (k).

Que se passe-t-il lorsque vous prenez l'argent de votre 401 (k) tôt?

Il est important de noter que un prêt 401 (k) n'est pas la même chose qu'un retrait 401 (k) de difficultés.

Un prêt est une somme d'argent que vous retirez de votre compte et vous promettez de rembourser; un retrait de difficultés est de l'argent que vous prenez sur le compte avant la retraite et ne doivent pas rembourser.

Alors que les prêts 401 (k) sont généralement faciles à obtenir (il n'y a pas beaucoup d'exigences ou de spécifications quant à ce que vous pouvez utiliser un prêt 401 (k) pour), les retraits de difficultés sont beaucoup plus réglementés par l'IRS. Seules certaines situations, telles que les acomptes pour les maisons, les frais funéraires, les frais médicaux et autres, sont des motifs de retrait 401 (k).

Si vous finissez par retirer votre argent de votre 401 (k) avant l'âge de 59 ans et demi, bien qu'il y ait quelques exceptions, vous devrez payer de l'impôt sur le montant que vous retirez et payer une pénalité de 10%.

Si vous quittez votre emploi pour une raison quelconque, vous devrez probablement rembourser votre prêt dans les 60 jours - sinon, il est considéré comme un retrait anticipé et soumis à l'impôt sur le revenu et à la pénalité de 10%. Idem pour si vous ne faites pas un paiement de 90 jours.

Pourquoi il pourrait être plus difficile d'emprunter à votre 401 (k)

Le Wall Street Journal rapporte que de nombreux employeurs voient les prêts 401 (k) comme un risque majeur pour la capacité de leurs employés à prendre leur retraite (et faites place à des employés plus jeunes qui travaillent pour moins de salaire). De nombreuses entreprises prennent des mesures pour rendre plus difficile pour les employés d'emprunter à leurs plans 401 (k).

Ces mesures de précaution comprennent les exigences que les employés attendent 90 jours après avoir remboursé un prêt 401 (k) avant d'en prendre un autre ou de rencontrer un conseiller financier avant d'emprunter sur leur compte de retraite.

Solutions de rechange aux prêts 401 (k)

Après avoir lu environ 401 (k) prêts, vous pourriez vous sentir un peu mal à l'aise avec tous les risques et les éventualités.

Si vous êtes encore dans une impasse et que vous envisagez de retirer de l'argent de votre compte de retraite, consultez notre article sur façons d'éviter les pénalités quand vous prenez de l'argent sur votre 401 (k).

Si vous vous interrogez encore sur vos options en matière de prêt, consultez notre article sur le meilleures et les pires façons d'emprunter de l'argent.

Une autre option? Si ce n'est pas une urgence, attendez l'achat. Si vous n'avez pas l'argent maintenant, ce n'est peut-être pas le bon moment pour le faire.

Cet article contient des informations générales et explique les options que vous pouvez avoir, mais il ne s'agit pas d'un conseil d'investissement ou d'une recommandation personnelle. Nous ne pouvons pas personnaliser les articles pour nos lecteurs, votre situation peut donc différer de celle décrite ici. Veuillez consulter un professionnel agréé pour obtenir des conseils fiscaux, des conseils juridiques, des conseils en planification financière ou des conseils en placement.

Kelly Smith est un écrivain junior et spécialiste de l'engagement à The Penny Hoarder. Attrapez-la sur Twitter à @keywordkelly.