Qu'est-ce qu'une marge de crédit? Et quand en avez-vous besoin?

Vous connaissez ces termes personnels Finances 101 ressentir comme vous devriez être capable de définir comme un adulte de la vie réelle - mais d'une manière ou d'une autre vous n'avez aucune idée?

En voici un qui me vient à l'esprit: la marge de crédit.

Bien sûr, nous avons tous entendu parler de cela, mais soyons honnêtes: Beaucoup d'entre nous ne connaissent pas la définition exacte.

Et c'est OK. Nous avons votre explicatif pas trop intimidant - donc vous ne vous sentez pas stupide la prochaine fois que quelqu'un jette ces trois petits mots autour.

Qu'est-ce qu'une marge de crédit et comment fonctionne-t-elle?

Une ligne de crédit est simplement un moyen d'emprunter de l'argent. Vous pouvez obtenir une marge de crédit pour rembourser une facture médicale, consolider votre dette, démarrer une petite entreprise ou effectuer des paiements.

Dans la pratique, c'est semblable à une carte de crédit, explique Bruce McClary, vice-président des communications à la National Foundation for Credit Counselling.

Voici comment procéder: Vous êtes approuvé pour une limite de marge de crédit, puis vous empruntez au besoin cette limite de crédit et vous la remboursez au moyen de paiements mensuels (plus un taux d'intérêt variable). Les périodes de remboursement ont tendance à être plus souple que les autres types de prêts, et votre paiement mensuel dépendra de votre prêteur. Une fois que vous avez remboursé ce que vous avez emprunté, vous pouvez continuer à emprunter sur cette marge de crédit pour le montant de la durée.

Selon le type de marge de crédit dont vous avez besoin, vous vous adressez à une banque ou à une coopérative de crédit, ou encore à une marge de crédit hypothécaire, vous vous adressez à un prêteur hypothécaire. Plus sur cela plus tard.

Les lignes de crédit se divisent en deux catégories principales: garanties et non garanties.

Marge de crédit sécurisée

Cela signifie simplement que votre prêt est garanti. Traduit: Vous offrez des biens personnels pour garantir le remboursement de l'argent que vous avez emprunté.

L'un des types les plus populaires d'une ligne de crédit sécurisée est un HELOC.

«Un grand nombre de propriétaires demandent une marge de crédit», explique M. McClary.

Leur maison sert alors de garantie, donc s'ils ne paient pas ce qu'ils ont emprunté, leur maison est sur la ligne. (Sans jeu de mots ... sérieusement.) Grâce à la garantie, précise M. McClary, les lignes de crédit sécurisées sont généralement assorties de taux d'intérêt plus bas.

Marge de crédit non garantie

D'autre part, une ligne de crédit non garantie a généralement un taux d'intérêt plus élevé parce que le prêteur prend un plus grand risque sur vous. Vous pourriez vous sentir moins responsable sans vos biens garantis.

Ceux qui ne sont pas intéressés par une ligne de crédit importante ou qui ne veulent pas offrir de garanties pourraient souscrire une ligne de crédit non garantie.

Comment une marge de crédit est-elle différente d'un prêt ou d'une carte de crédit?

Si vous vous grattez toujours la tête, l'un des moyens les plus faciles de comprendre une ligne de crédit est de la comparer à un prêt et à une carte de crédit.

Ligne de crédit ou prêt

La plus grande différence entre une ligne de crédit et un prêt est la façon dont vous empruntez l'argent.

Lorsque vous faites une demande de prêt, vous demandez une somme fixe. Avec les types de prêts les plus populaires - prêts pour la maison, l'automobile et les étudiants - vous demandez un montant précis, et si vous êtes approuvé, vous recevrez cette somme d'argent.

D'un autre côté, avec une marge de crédit, il y a plus de flexibilité. Vous avez droit à un montant maximum que vous pouvez emprunter, mais vous n'avez pas besoin d'utiliser ou d'accepter la totalité de la somme. Vous emprunterez simplement contre.

Par exemple, si vous souscrivez une marge de crédit de 10 000 $, il est possible que vous n'en utilisiez que 8 000 $. Conseil de pro: Assurez-vous que vous pouvez payer ce que vous utilisez.

Encore une fois, avec un prêt, vous acceptez toute la somme d'argent et vous promettez de tout rembourser.

Pour cette raison, une ligne de crédit pourrait être une meilleure option lorsque vous avez besoin d'emprunter un montant d'argent incertain, comme pour les rénovations domiciliaires ou le démarrage d'une entreprise, dit McClary. Ensuite, vous n'êtes pas coincé rembourser un prêt entier - vous payez seulement ce que vous avez utilisé.

Avec les prêts et les marges de crédit, vous voudrez comparer les taux. Pour les prêts, un marché de comparaison de prêt en ligne peut vous aider à rechercher des prêteurs offrant les meilleurs taux.

Avec une ligne de crédit, vous aurez envie de se tourner vers les banques ou, pour un HELOC, les prêteurs hypothécaires.

Pour les deux, vos tarifs dépendront de votre solvabilité.

Ligne de crédit ou carte de crédit

Une carte de crédit et une marge de crédit partagent quelques similitudes de plus.

"Une ligne de crédit est très similaire à une carte de crédit, au moins dans la façon dont cela fonctionne", explique McClary. "La grande différence est [une carte de crédit] est conçu pour un maximum de commodité. Donc, vous obtenez une carte ... et vous prenez votre marge de crédit avec vous. "

Les deux méthodes d'emprunt ont des limites, mais ni a besoin vous emprunter un certain montant. Les deux sont des crédits renouvelables: vous pouvez emprunter et rembourser au besoin, puis emprunter de nouveau, pendant la durée de la marge de crédit.

Et avec les deux, vous devez garder un œil sur combien vous empruntez pour vous assurer que vous pouvez rembourser.

Il vaut la peine de noter une différence clé: Avec une carte de crédit, vous payez pour la commodité, si souvent, vos taux d'intérêt seront plus élevés que celui d'une ligne de crédit ou d'un autre prêt. La commodité et la facilité de glisser une carte présente un risque plus élevé pour le prêteur.

Pour le contexte, en 2017, le taux d'intérêt moyen national de carte de crédit a oscillé autour de 16,15%, selon CreditCards.com. Le taux d'intérêt moyen de la marge de crédit de Wells Fargo, par exemple, est d'environ 15%. Votre taux réel dépendra de votre solvabilité, de votre type de marge de crédit et du montant que vous souhaitez emprunter.

Une autre différence: les cartes de crédit peuvent offrir des remises en argent et d'autres récompenses, comme les primes d'inscription, pour vous inciter à les utiliser.

Ligne de crédit (plus vous en savez)

Il n'y a aucune raison de se sentir bête si vous ne saviez pas comment définir une marge de crédit. Maintenant, vous avez les bases.

Mais voici un dernier conseil de McClary:

"Emprunter est un excellent moyen de construire votre pointage de crédit et d'atteindre la meilleure cote de crédit possible. Mais seulement si vous gérez votre dette de manière responsable. Si vous le gérez de manière responsable ... cela vous aidera à financer d'autres choses que vous voudrez peut-être faire plus tard dans la vie. "

Si vous êtes curieux de connaître votre pointage de crédit, vous pouvez vérifiez-le gratuitement en ligne. Tapez dans votre rapport de crédit pour décomposer ce qui se passe bien (et ce qui ne l'est pas). Prendre soin de votre pointage de crédit, comme McClary a dit, peut aider à augmenter votre pouvoir d'achat futur.

Si vous éprouvez des difficultés à rembourser votre marge de crédit, McClary vous encourage à communiquer avec votre prêteur pour obtenir des options ou pour communiquer avec un organisme sans but lucratif local, comme un programme de consultation en crédit, pour vous aider à récupérer vos paiements. AU PLUS VITE.

La chose la plus importante que vous pouvez faire, que vous empruntiez par l'intermédiaire d'une marge de crédit, d'un prêt ou d'une carte de crédit?

Gardez vos dépenses en ligne. (Trouver?)

Carson Kohler ([protégé par courrier électronique]) est un rédacteur de personnel à The Penny Hoarder. Elle s'excuse pour ce dernier jeu de mots.