Voici pourquoi vous devriez réfléchir deux fois à ce plan de remboursement basé sur le revenu

Quand Amber et Danny Masters ont terminé leurs études de droit et leur école dentaire, ils avaient près de 600 000 $ de dettes d'études entre eux deux.

Amber Masters, qui a terminé ses études un an plus tôt que son mari, a accepté un poste de commis à la magistrature qui n'était «pas une grande productrice d'argent», a-t-elle déclaré. Danny Masters est diplômé de l'école dentaire en 2016 et a récemment commencé son premier emploi en tant que dentiste.

Bien qu'ils prévoient un jour gagner beaucoup plus d'argent, pour l'instant, ils commencent tout juste dans leur carrière et profiter du plus grand nombre de concerts secondaires qu'ils peuvent.

Avec l'aide d'un consultant, ils ont calculé toutes leurs options pour rembourser cette dette. Ils ont étudié plusieurs plans de remboursement fondés sur le revenu, qui sont des programmes fédéraux de remboursement de prêts aux étudiants qui prolongeraient leurs périodes de remboursement et réduiraient leurs paiements mensuels en fonction de leurs revenus.

Un paiement mensuel inférieur aurait signifié qu'ils avaient plus d'argent de dépenses chaque mois. Et le fait que tout solde restant sur leurs prêts serait pardonné après 25 ans de paiements a certainement semblé attrayant.

Mais après que le planificateur de prêts aux étudiants Travis Hornsby ait calculé leurs chiffres, les Masters ont réalisé qu'ils paieraient 119 000 $ d'impôts sur cette dette pardonnée. Et grâce à l'intérêt, ils auraient payé plus de 1,3 million de dollars pour 600 000 $ de dettes.

Prenez une leçon de cette équipe mari-et-femme, qui partagent leur histoire de remboursement de prêt étudiant sur leur blog Red Two Green, avant de vous lancer d'abord dans un plan de remboursement de prêt étudiant basé sur le revenu. Quand vous regardez une montagne de dettes dès la sortie de l'université, ces plans peuvent sembler une aubaine. Mais en réalité, les choses ne sont pas si noires et blanches.

Une leçon rapide sur les plans de remboursement basés sur le revenu

En règle générale, ces régimes déterminent votre paiement mensuel en fonction de votre revenu discrétionnaire, de la taille de votre famille et d'autres facteurs. Ils plafonnent généralement votre paiement mensuel de 10% à 20% de votre revenu discrétionnaire. Selon la Maison Blanche d'Obama, ils sont conçus pour les personnes qui ont un montant élevé de la dette par rapport à leur revenu.

"En règle générale, toute personne qui devrait manger du riz et des haricots pour rembourser intégralement sa dette étudiante sur une période de dix ans a probablement besoin d'options de remboursement fondées sur le revenu", a déclaré M. Hornsby.

Ces plans vous donnent aussi plus de temps pour rembourser vos prêts. En vertu d'un plan de remboursement standard, vous rembourserez vos prêts dans 10 ans. Dans le cadre d'un plan de remboursement basé sur le revenu, vous effectuerez des paiements pendant 20 à 25 ans, puis le prêteur accordera le solde restant.

Cette période de remboursement plus longue signifie vous paierez plus d'intérêts que vous le feriez si vous remboursiez votre dette plus tôt. Mais le vrai zinger vient quand votre solde est pardonné dans 20 ou 25 ans.

En vertu du code des impôts actuel, vous devrez des impôts sur le montant de la dette pardonnée dans l'année où le prêteur lui a pardonné, selon l'IRS. C'est en plus de toutes les autres taxes que vous payez normalement cette année-là. L'IRS traite la dette annulée ou annulée comme tout autre revenu, de sorte qu'il est soumis aux mêmes taux d'imposition.

"Les plans basés sur le revenu sont une option abordable, mais peut-être pas le plus idéal à long terme", a déclaré Sarah Hamilton, superviseur de conseil de prêt étudiant pour Take Charge America, une organisation de conseil en crédit à but non lucratif.

Comment vous pourriez éviter de payer des impôts sur la dette pardonnée

Il y a une exception à cette règle, selon l'IRS. Si votre dette est pardonnée ou annulée dans le cadre d'un programme qui vous oblige à travailler pour une certaine période de temps ou pour un type spécifique d'employeur, vous n'avez pas à le déclarer comme revenu.

Ces programmes existent pour les enseignants qui travaillent dans les écoles à faible revenu, les médecins qui travaillent dans une zone géographique spécifique ou dans un domaine particulier et les infirmières qui travaillent dans des installations spécifiques, entre autres.

Vous pouvez également éviter de payer de l'impôt sur le revenu pour toute dette annulée en travaillant pour un organisme sans but lucratif ou gouvernemental pendant 10 ans dans le cadre du programme fédéral de pardon des prêts de la fonction publique.

Que pouvez-vous faire d'autre pour éviter de payer des impôts sur le revenu de votre dette de prêt étudiant pardonné dans 20 à 25 ans? Faites du lobbying auprès de vos représentants élus afin qu'ils modifient le code des impôts et créent une exception pour la dette annulée en vertu des plans de remboursement fondés sur le revenu.

En attendant, vous devriez probablement garder à l'esprit votre facture fiscale imminente et commencer à épargner dès que vous le pouvez, selon Ryan Frailich, un coach financier et planificateur qui dirige Deliberate Finances.

«Je leur rendrais un très mauvais service si je leur disais de ne pas s'inquiéter, de ne pas planifier, et que les lois resteraient inchangées ou que les lois seraient encore moins favorables aux emprunteurs, et ils finiraient par avoir un énorme facture d'impôt qu'ils n'ont pas prévu », a déclaré Frailich. "S'ils planifient pour cela et finissent par ne plus avoir à payer, c'est bien, maintenant vous avez une pile d'économies pour savoir quoi faire avec."

Quoi que vous fassiez, ne pas par défaut

Bien sûr, vous pouvez toujours rembourser votre dette plus rapidement pour payer moins d'intérêt et éviter les impôts sur les dettes pardonnées. C'est ce que Amber et Danny Masters ont décidé de faire.

Ils se sont inscrits à un plan de remboursement basé sur le revenu, qui a fait tomber leurs paiements mensuels minimum de près de 7 000 $ par mois à 0 $ par mois.Cela a enlevé une partie de la pression au jeune couple, qui n'avait pas à s'inquiéter de ne pas pouvoir rembourser ses prêts parce qu'ils ne pouvaient pas faire les paiements standard massifs.

Les Maîtres ont choisi de s'inscrire au programme REPAYE parce qu'ils avaient des prêts d'études supérieures et qu'ils pouvaient obtenir une subvention d'intérêt de 50% si leur paiement mensuel ne couvrait pas les intérêts accumulés ce mois-là. Ils s'attendent à ce que leur paiement mensuel augmente lorsqu'ils remettent leur information financière à REPAYE cette année parce que Danny Masters a récemment décroché son premier emploi en tant que dentiste, ce qui a augmenté leurs revenus.

Une fois que Danny Masters a commencé à travailler, le couple a commencé à faire des paiements agressifs. Ils prévoient éventuellement de refinancer leur dette par l'intermédiaire d'un prêteur privé.

Aujourd'hui, le couple verse environ 8 000 $ par mois à leurs versements, l'objectif étant de les porter à 12 000 $ par mois à l'avenir. Amber Masters travaille pour passer l'examen du barreau à Oklahoma, où le couple a récemment déménagé, alors elle prévoit une augmentation de salaire bientôt. Ils espèrent également augmenter leurs revenus de divers concerts.

Si vous devez choisir entre le défaut de paiement de vos prêts et l'inscription à un plan de remboursement basé sur le revenu, les experts disent que vous devriez choisir le dernier. Même si vous effectuez de petits paiements mensuels en vertu du plan, ces paiements continuent d'augmenter votre pointage de crédit.

"Pour ceux qui s'inquiètent de l'assujettissement à l'impôt, ils doivent vraiment changer de point de vue", a déclaré Joshua Cohen, un avocat de la Côte Est spécialisé dans les prêts étudiants. "Ne vous inquiétez pas de ce qui se passera dans 20-25 ans à partir de maintenant quand le vrai problème est de rester en défaut par défaut maintenant. Si (le remboursement basé sur le revenu) est le seul plan de paiement abordable, prenez-le. S'inquiéter de la question fiscale quand on se rapproche du pardon. Pour l'instant, survivre. "

Peu importe quoi, Amber Masters a dit qu'il est important de rester patient et engagé à rembourser la dette de votre collège. Avec le temps et un peu de recherche, vous pourrez y arriver, peu importe le plan de remboursement que vous choisissez.

"Votre dette de prêt étudiant ne vous contrôle pas, vous le contrôlez", a déclaré Amber Masters. "Les prêts étudiants peuvent prendre un peu de temps à payer. Il est facile d'être débordé par la tâche d'avoir à rembourser vos prêts, mais vous devez simplement continuer à faire des paiements, faire de votre mieux pour effectuer des paiements supplémentaires, et garder votre objectif final en vue, et finalement vous y arriverez.

Votre tour: Comment payez-vous vos prêts étudiants?

Sarah Kuta est une journaliste de l'éducation à Boulder, Colorado, avec un penchant pour l'épargne de week-end, la rénovation de meubles et de bonnes affaires. Trouvez-la sur Twitter: @sarahkuta.