Pourquoi cette loi de 1977 sur l'octroi de prêts contre la discrimination compte toujours pour nous en 2018

Le département du Trésor a prévu d'assouplir les exigences d'une règle vieille de plusieurs décennies, créée pour garantir un accès équitable aux prêts entre toutes les catégories de revenus, a rapporté jeudi le Wall Street Journal.

La Community Reinvestment Act a été créée en 1977 pour lutter contre une pratique appelée redlining. Le redlining, une pratique de prêt discriminatoire qui a eu un impact disproportionné sur les communautés minoritaires, a permis aux banques de refuser des hypothèques dans certains quartiers en fonction du revenu et de la race, même lorsque les prêteurs étaient susceptibles de les rembourser.

Redlining a rendu presque impossible pour de nombreuses personnes qualifiées vivant dans des communautés des banques jugées indésirables d'obtenir des prêts hypothécaires, des prêts aux petites entreprises et d'autres prêts similaires sans payer des frais exorbitants et souvent prohibitifs.

L'ARC exige que les banques répondent aux besoins de financement des collectivités qu'elles desservent sans exclure les personnes solvables dans les quartiers à revenu faible ou moyen, selon le conseil des gouverneurs de la Banque fédérale de réserve.

Essentiellement, l'ARC empêche les banques de faire obstacle à votre rêve d'accession à la propriété, simplement parce que vous ne vivez pas dans un quartier huppé de la haute société. - En supposant que vous avez un pointage de crédit décent et faire assez d'argent pour rembourser le prêt.

Alors, pourquoi le Trésor veut-il changer l'ARC?

Selon le rapport du Wall Street Journal, le ministère du Trésor veut changer l'ARC pour faciliter le respect des règles par les banques.

À l'heure actuelle, les banques sont tenues de prouver que les services de prêt, d'investissement et de commerce de détail et de développement communautaire sont inclusifs dans toutes les catégories de revenus dans les quartiers qu'ils desservent. Les banques sont également tenues de prouver que les prêts consentis dans les communautés moins nanties sont équitables et ne sont pas chargés de frais inutiles ou de prêts risqués.

Selon leur conformité à l'ARC, les banques reçoivent une gamme de notes allant de «remarquable» à «importante non-conformité».

La Banque fédérale de réserve utilise ces désignations lorsque les banques demandent l'autorisation d'ouvrir de nouvelles succursales, fusionnent avec d'autres banques ou délocalisent des succursales existantes. La «non-conformité substantielle» signifie des pratiques de prêt discriminatoires et pourrait amener les autorités de réglementation de la Réserve fédérale à refuser la demande d'expansion d'une banque.

Les nouvelles règles, qui sont encore en cours d'élaboration, permettraient aux banques de se qualifier d '"exceptionnelle", selon le Wall Street Journal.

On ne s'attend pas à ce que le département du Trésor abroge complètement la loi, mais on ne comprend pas comment les règles auront un impact sur les personnes solvables dans les communautés pauvres jusqu'à ce que les nouvelles règles soient publiées plus tard cette année.

Desiree Stennett (@desi_stennett) est rédactrice à The Penny Hoarder.