Refinancement d'une hypothèque avec une dette de prêt étudiant

Le taux des fonds fédéraux effectifs est passé de 0,12% en novembre 2015 à 1,3% en décembre 2017. Pour les emprunteurs, cela pourrait entraîner une hausse des taux d'intérêt sur tout, des prêts hypothécaires et des prêts étudiants à la dette sur carte de crédit.

Si vous envisagez un refinancement hypothécaire, la première moitié de 2018 peut être le bon moment pour faire votre déménagement.

Toutefois, les propriétaires qui ont encore une dette de prêts aux étudiants persistante doivent prêter une attention particulière pour s'assurer qu'ils sont admissibles à refinancer. Il y a d'autres considérations à prendre, surtout si vous profitez d'un plan de remboursement axé sur le revenu.

Voici ce que vous devez savoir.

Connaissez votre DTI

Votre ratio d'endettement (DTI) est le ratio de vos paiements mensuels minimums de la dette à votre revenu mensuel moyen. Lorsque vous refinancez votre maison, vous aurez besoin d'un DTI inférieur à 45% dans la plupart des cas.

Vous pouvez supposer que vous n'aurez aucun mal à vous qualifier pour un refinancement de prêt basé sur votre revenu, mais tout le monde ne devrait pas être si sûr.

Par exemple, les personnes qui tirent la plus grande partie ou la totalité de leurs revenus d'activités indépendantes ont souvent du mal à valider leur revenu mensuel stable.

Combinez un revenu difficile à valider avec des mensualités élevées, et vous commencerez à comprendre pourquoi les banques ne veulent pas vous souscrire.

De plus, si vous et votre conjoint avez une dette de prêt étudiant prolongée, mais que l'un d'entre vous a quitté le marché du travail, le refinancement pourrait être un problème. Le revenu plus faible combiné avec la dette de prêt étudiant pourrait pousser votre DTI au-dessus du seuil requis dans certains cas.

Si votre dette de prêt étudiant est de la dette fédérale, vous avez des options pour réduire votre DTI. Examinez s'il est judicieux de mettre vos prêts sur un plan de remboursement axé sur le revenu. Dans de nombreux cas, les plans de remboursement axés sur le revenu réduiront votre obligation mensuelle (jusqu'à zéro dollar).

Aux fins de la souscription du prêt, votre obligation en vertu du plan de remboursement axé sur le revenu compte (et non votre paiement mensuel standard). C'est un changement par rapport à il y a quelques années, et cela rend le refinancement avec la dette de prêt étudiant plus accessible. Cependant, certains prêteurs suivent leurs propres politiques internes (plus strictes). En savoir plus sur le refinancement d'un prêt étudiant sur IBR ou PAYE ici.

Si vous n'êtes pas admissible à un plan de remboursement axé sur le revenu, vous pouvez envisager de faire un effort pour rembourser l'un de vos prêts avant de demander un refinancement.

Cela réduira votre obligation financière mensuelle et réduira votre DTI. Alternativement, vous pouvez refinancer vos prêts étudiants existants à un taux d'intérêt inférieur et un paiement mensuel inférieur.

Les prêts étudiants en cas de défaut pourraient causer un désastre de refinancement

Les propriétaires ayant une dette de prêt étudiant en report ou en abstention n'ont pas à s'inquiéter que leur dette empêchera un refinancement, mais avoir un prêt étudiant en défaut pourrait être catastrophique.

Selon le montant de l'équité que vous avez dans votre maison, vous avez besoin d'un pointage de crédit minimum entre 620-700 pour refinancer votre prêt. La plupart des gens qui ont un prêt étudiant en défaut n'auront pas un pointage de crédit suffisamment élevé pour refinancer leur hypothèque.

Dans la mesure du possible, réadapter vos prêts étudiants grâce à la consolidation de la dette fédérale ou en acceptant un nouveau plan de paiement pour les prêts privés.

L'encaissement des refinancements pour rembourser les prêts étudiants ne donne plus de sens à l'impôt

Par le passé, certaines personnes ont utilisé des refinancements d'emprunt pour rembourser leurs prêts étudiants. Cela leur a permis de réduire leur taux d'intérêt et de maintenir des intérêts déductibles d'impôt.

Avec l'adoption du nouveau projet de loi sur la réforme fiscale, cette stratégie n'a pas beaucoup de sens. Les intérêts sur les prêts étudiants sont encore déductibles, mais le refinancement de la valeur nette de la maison (c'est-à-dire le refinancement des prêts hypothécaires) n'est plus admissible à une déduction fiscale.

Les emprunteurs peuvent vouloir consulter un professionnel de l'impôt avant de faire de grands mouvements liés au refinancement d'encaissement.

Cependant, l'utilisation potentielle d'un service comme Point pour vendre de l'équité dans votre maison pourrait toujours avoir du sens.

Robbing Peter pour payer Paul?

L'un des principaux facteurs derrière refinancement hypothécaire est de réduire votre paiement hypothécaire mensuel. Les flux de trésorerie disponibles sont un avantage impressionnant, mais ce n'est pas toujours un coup de l'argent. Si vous ressentez une pincée de liquidité, le refinancement de votre prêt hypothécaire est un moyen coûteux de libérer de l'argent.

La moyenne des frais d'origination et des points de réduction est de 0,6% sur une hypothèque de 30 ans. Cela signifie que le refinancement de 230 000 $ coûte 1380 $ en frais d'origination seulement. Ajouter à ces évaluations, et d'autres frais divers et vous pourriez payer plusieurs milliers de dollars pour refinancer.

Refinancement de votre prêt hypothécaire, de sorte que vous pouvez payer vos prêts étudiants signifie que vous vous priver de la valeur nette de la maison pour payer un autre type de dette. Si vous avez vraiment besoin d'argent, envisagez de refinancer vos prêts étudiants, de suivre un plan de remboursement axé sur le revenu ou, mieux encore, d'augmenter votre revenu.

Êtes-vous prêt à refinancer votre prêt hypothécaire?

Ne laissez pas la dette de prêt étudiant vous empêcher de refinancer votre prêt hypothécaire. Vous pouvez trouver de bons taux sur les grandes hypothèques en ce moment. Vérifiez meilleurs prêteurs pour refinancer ici.

Cependant, prenez le temps de vous assurer que votre stratégie de refi est cohérente avec votre plan financier global. Lorsque vous avez plusieurs types de dettes, vous voulez être stratégique que vous éliminez votre dette et de créer de la richesse.

Avez-vous songé à refinancer votre prêt hypothécaire malgré vos dettes de prêt étudiant? Pourquoi ou pourquoi pas?