5 points d'argent que je voudrais savoir à l'université

Aujourd'hui, nous avons un message d'invité par Kelly Lannan. Kelly Lannan, directrice, Femmes et jeunes investisseurs, Fidelity Investments passe ses journées à éduquer les étudiants sur Cinq points d'argent. Elle a été à Fidelity pendant quatre ans. Kelly a obtenu un baccalauréat ès arts en histoire et sciences politiques de l'Union College à Schenectady, NY, et une maîtrise en administration des affaires du Babson College. Alors qu'elle était à Union, elle a été joueuse de hockey sur glace et capitaine d'équipe pendant deux ans. Elle est basée à Boston et aime courir et voyager.

Quand j'ai obtenu mon diplôme, j'avais mon diplôme, mais je ne me sentais pas préparé pour le monde réel - surtout quand il s'agissait de mon argent. Je pensais que ma carte de débit était une carte de crédit. Je n'ai pas participé au premier 401 (k) disponible pour moi parce que personne ne m'a jamais dit ce que c'était.

J'étais terrifié par le marché boursier après avoir obtenu mon diplôme au milieu de la récession. Le terme «littératie financière» n'était pas familier, car ce n'était pas une exigence à mon collège. Et pourtant, comprendre les finances est une exigence de la vie.

Ayant fait toutes ces erreurs d'argent au début de ma carrière, cela me semble ironique, mais il convient que l'éducation financière soit mon travail à temps plein. Nous avons tous la responsabilité d'éduquer la prochaine génération. faire en sorte que les jeunes adultes ne soient pas diplômés avec le même manque de connaissances et de confiance que j'avais. Maintenant au travail, je peux engager directement avec les étudiants.

Plus précisément, je dirige des ateliers sur l'argent pour les groupes d'étudiants et les éduque sur les sujets que nous appelons les «Five Money Musts»: budgétisation, crédit, dette, investissement et retraite.

Argent Doit # 1: Budget

Quand je parle d'établissement du budget, je me réfère à la règle 50/15/5, qui indique comment répartir votre argent chaque mois: 50% sur l'essentiel, 15% sur l'épargne-retraite, 5% sur l'épargne à court terme. Et puis l'autre 30% peut être utilisé d'autres dépenses. J'aime utiliser cette «règle empirique» par rapport au suivi de chaque cent qui entre et sort - car cela peut devenir écrasant.

Comme nous le savons tous, il est probable qu'il y aura des moments où vous dépenserez plus que ce que vous aviez prévu, et vous ne voulez pas que le hoquet ici et là déraille complètement votre budget.

La meilleure partie de mon travail est quand je vois ces "moments ah-ha" - le moment où je peux dire quelque chose que je dis clics avec l'étudiant. Dans l'un de mes ateliers au Boston College, un étudiant a levé la main et s'est exclamé: «Je comprends!» Elle a comparé la règle à son amie qui est toujours au régime.

Après avoir mangé sainement toute la semaine, elle va à une fête le vendredi soir et triche en mangeant une tranche de pizza. Et tu sais ce qu'elle fait ensuite? Elle mange la tarte entière, parce que dans son esprit elle a déjà foiré et devra juste recommencer son régime le lundi de toute façon. Elle a laissé un faux pas faire dérailler son régime pendant tout le week-end.

L'argent doit # 2: Crédit

Alors maintenant je sais qu'une carte de débit ne m'aidera pas à construire du crédit, mais que savoir d'autre? J'entends souvent que les jeunes adultes ont peur du crédit, car ils supposent qu'il faut s'endetter. Et les deux ne doivent pas aller de pair. Construire le crédit judicieusement peut affecter vos options financières dans le futur - vous donnant des opportunités pour les meilleurs taux lorsque vous financez des choses comme une voiture ou une maison. Voici trois choses clés à retenir:

• Toujours payer vos factures de carte de crédit à temps, et idéalement en totalité chaque mois. Le montant du "paiement minimum" est une suggestion et vous en avez besoin pour payer afin de ne pas encourir de frais de retard, mais de payer en totalité signifie que vous ne payez pas d'intérêts
• Vérifiez votre endettement et assurez-vous que les paiements de la dette représentent moins du tiers de votre revenu
• Vérifiez votre rapport de crédit au moins une fois par an; malgré des idées fausses communes - cela ne nuira pas à votre crédit

Argent Doit # 3: Dette

Gérer la dette est un jeu en deux parties - rembourser ce que vous devez et éviter une dette plus importante à l'avenir. Je me souviens d'une étudiante de l'Université de Cincinnati qui m'a dit qu'elle aidait ses parents à payer leur hypothèque. De plus, elle avait déjà accumulé une dette importante pour ses prêts étudiants et travaillait deux emplois pour aider à payer ses études, car elle ne voulait plus contracter de dettes.

Cet étudiant ambitieux et concentré a déjà compris le concept en évitant encore plus de dettes, et faisait tout ce qu'elle pouvait pour rembourser ce qu'elle avait. Mais qu'en est-il de l'épargne? Elle ne pensait pas pouvoir commencer à épargner aussi. Quand je lui ai expliqué comment elle pouvait rembourser sa dette, mais aussi sauver, elle était reconnaissante pour les idées.

Voici plus sur ce concept - économiser, tout en abandonnant la dette:

• Commencez au fonds d'urgence. Travaillez à épargner au moins assez pour couvrir trois mois de dépenses.
• Contribuez à votre retraite - assez pour obtenir la totalité du match si votre employeur en offre un à vos plans 401 (k) ou 403 (b).
• Rembourser la dette à intérêt élevé, comme les cartes de crédit.
• Rembourser un prêt étudiant privé.
• Augmenter vos contributions 401 (k). Même si vous payez toujours une hypothèque, un prêt automobile ou un prêt étudiant gouvernemental, économisez autant que possible pour la retraite. Parce que ces types de prêts ont généralement un taux d'intérêt relativement bas, vous n'aurez peut-être pas besoin de les rembourser aussi agressivement, plus certains, comme les prêts étudiants du gouvernement et une hypothèque peut offrir des avantages fiscaux.

Argent Doit # 4: Investir

Investir peut sembler effrayant ou compliqué, mais c'est l'un des meilleurs moyens d'atteindre les objectifs financiers à long terme.Pensez à vos objectifs de vie, vous pourriez louer un appartement, acheter une maison, acheter une voiture, voyager, vous marier, fonder une famille, prendre votre retraite, démarrer une entreprise.

Pensez ensuite à combien de temps vous devez économiser pour eux. Les objectifs à court terme sont généralement de 0 à 5 ans et peuvent être plus appropriés pour garder de l'argent dans un compte d'épargne; tandis que les objectifs à long terme sont généralement de 5 ans et plus et peut être logique d'investir.

Pour les objectifs à plus long terme où il vaut la peine d'investir puisque vous n'aurez pas besoin d'argent pendant quelques années, l'important est de commencer tôt. Investir pour l'avenir peut inclure investir dans le marché boursier avec un mélange diversifié d'investissements.

Argent Doit # 5: Retraite

Lorsque vous obtenez votre premier emploi hors de l'université, la retraite peut sembler loin et vous avez probablement d'autres priorités concurrentes pour vos chèques de paie. Cependant, épargner pour la retraite dès le premier jour de votre premier emploi vous donne une bonne longueur d'avance grâce à la magie des rendements composés.

La combinaison est essentiellement ce qui permet à votre argent de potentiellement doubler et tripler pendant de nombreuses années. Cela commence lorsque l'investissement rapporte un rendement qui est ensuite ajouté à l'investissement. Lorsque ces rendements ont continué d'être ajoutés à l'investissement, ils peuvent encore augmenter. L'ingrédient clé est le temps.

Au-delà de la composition et du temps, voici quatre idées à considérer pour vous donner un coup de pouce financier:

• Ouvrez un compte afin que vous ayez un endroit dédié pour commencer à épargner pour la retraite. Si votre emploi offre un régime d'épargne-retraite 401 (k) ou 403 (b) - assurez-vous de vous inscrire. Si ceux-ci ne sont pas disponibles pour vous, envisager un IRA.
• Faites de l'épargne automatique et accumulez votre retraite sans même y penser chaque mois.
• Rencontrez le match si votre employeur en offre un à votre 401 (k) - ne laissez pas de l'argent "gratuit" sur la table!
• Si vous épargnez déjà, augmentez vos cotisations en visant un total de 15% de votre revenu avant impôt (ceci inclut les cotisations de l'employeur).

Chaque fois que je réfléchis à ces questions d'argent, je me demande comment j'aurais pu réussir mes programmes de premier et deuxième cycles sans jamais connaître ces concepts de manière aussi délibérée. Au lieu de cela, j'ai dû vivre à travers mes faux pas d'argent - ce qui bien sûr, l'apprentissage à travers les expériences de vie a ses récompenses, aussi.

Maintenant, quand j'ai fini de diriger un atelier, j'ai des étudiants qui me disent qu'ils assistent à ces ateliers sur l'argent, mais ne vous attendez pas à vous raconter quoi que ce soit. Au lieu? Ils partent en réalisant combien d'argent touche chaque partie de leur vie - et mieux ils sont préparés pour la gérer, meilleure est leur position pour tirer le meilleur parti de leur avenir. Et bien sûr, continuez à vous amuser en attendant!