Comment commencer à investir au Canada 💲💲💲

Beaucoup d'Américains ont tendance à négliger le Canada. Le pays nous semble si familier qu'il est facile de les considérer comme une extension des États-Unis. Mais pour les Américains à la recherche d'opportunités d'investissement à l'étranger, ce genre de réflexion serait une erreur. Le Canada partage des liens étroits avec les États-Unis. Mais le Canada est un pays étranger, aussi reconnaissant que cela puisse nous paraître.

Pour les investisseurs, il existe suffisamment de différences pour justifier un second regard. Dans ce billet, nous explorerons l'économie canadienne ainsi que les options possibles pour investir au Canada.

Avantages d'investir au Canada

Le Canada est une centrale de ressources naturelles et un exportateur net d'énergie. Il dispose d'un budget gouvernemental sain par rapport aux États, avec un ratio dette / PIB d'environ 85%. Les États-Unis ont un ratio ténu de 102%. Le Canada a également un secteur bancaire assez fort. Les sociétés financières canadiennes n'ont jamais été aussi fortement endettées que les banques américaines.

Selon le Wall Street Journal, la croissance économique canadienne continue de dépasser les estimations et la croissance du PIB continue d'augmenter. Mais le Fonds monétaire international a récemment prédit un ralentissement de la croissance dans les années à venir, en raison de la hausse des niveaux d'endettement des consommateurs et du ralentissement du marché du logement.

Et pour les investisseurs occidentaux, étudier les investissements canadiens est relativement facile. Essayez de comparer un état financier canadien à son homologue sud-coréen ou chilien. Ceci est important car de nombreux investisseurs privilégient la simplicité. Ils veulent bien comprendre les investissements avant d'engager de l'argent. Le Canada est facile à comprendre pour les Occidentaux.

Inconvénients d'investir au Canada

L'économie canadienne dépend des ressources naturelles. Il produit de nombreuses matières premières importantes vendues sur les marchés mondiaux aujourd'hui. Ce pro est aussi l'un des inconvénients. Lorsque les prix des ressources naturelles sont en hausse, les industries canadiennes peuvent connaître une période de prospérité. Lorsque les prix sont en baisse, l'inverse est vrai. Leur économie est très vulnérable aux caprices des forces du marché qui échappent à leur contrôle. Bien sûr, tous les pays et individus sont sujets aux fluctuations de prix, à la déflation et à l'inflation. Et comme nous le verrons, ses exportations d'énergie sont diverses.

Le Canada est également étroitement lié à l'économie américaine. Il a envoyé environ 74% de toutes les exportations vers les États-Unis en 2011, comparativement à 87% en 2002. Malgré les efforts déployés pour diversifier son portefeuille d'exportations, les dépenses de consommation américaines ont encore un effet énorme sur l'économie canadienne. Cela rend le Canada extrêmement sensible aux changements économiques aux États-Unis. C'est quelque chose que les Canadiens tentent de changer en augmentant le commerce avec l'Asie et d'autres parties du monde.

Principales exportations canadiennes

Pétrole

86 milliards de dollars en 2011. Le Canada est un exportateur net de pétrole et le 13e plus grand producteur de pétrole au monde. Les activités d'exploitation des sables bitumineux de l'Alberta extraient environ 95% du pétrole canadien. Le Canada vend la plus grande partie de ce pétrole aux États-Unis. Selon certaines estimations, le Canada possède le troisième plus important bassin de pétrole au monde. Ils arrivent en troisième position après le Venezuela et l'Arabie Saoudite. Voici plusieurs stocks pétroliers canadiens:

Imperial Oil - OMI
Husky Energy - HSE.TO
Suncor - SU

Voitures, camions et pièces automobiles

49 milliards de dollars en 2011. Beaucoup de gens n'associent pas le Canada à la production automobile. Mais il est logique, étant donné la proximité de l'Ontario à Detroit. Le Canada abrite de nombreuses usines d'assemblage appartenant à des constructeurs automobiles étrangers. La plupart de ces constructeurs automobiles nous sont très familiers. Ford, Honda, Fiat, GM et Toyota ont toutes des installations de fabrication au Canada. Magna International est un acteur clé de l'industrie canadienne de la fabrication de pièces automobiles.

Magna International - MGA

Cannabis

19-21 milliards de dollars par an (estimation). Vous ne trouverez pas ce numéro dans les chiffres officiels. Mais la marijuana est probablement la plus grande culture agricole du Canada et elle exporte de grandes quantités vers les États-Unis chaque année. Vancouver, en Colombie-Britannique, est au cœur de la croissance de l'industrie et près de 250 000 Canadiens travaillent sur le terrain. Cependant, de forts mouvements de légalisation aux États-Unis réduiront probablement les bénéfices futurs des mauvaises herbes canadiennes. Lire sur la façon d'investir dans les stocks de cannabis.

Or

17 milliards de dollars en 2011. Le Canada extrait de grandes quantités d'or et possède les sixièmes réserves d'or les plus importantes au monde. Les mines d'or canadiennes ont profité de la longue période de hausse des prix de l'or. Selon le Globe and Mail, le Canada revendiquera bientôt la plus grande mine d'or au monde. Le Canada abrite également les sociétés de diffusion d'argent et d'or les plus populaires. Voici deux sociétés minières aurifères canadiennes cotées en bourse:

Barrick Gold - ABX
Goldcorp - GG

Gaz de pétrole liquéfiés (GPL)

16 milliards de dollars en 2011. Le Canada est le troisième producteur mondial de GPL, également connu sous le nom de propane. Le GPL est un dérivé de l'industrie pétrolière. Le Canada cherche des moyens d'exporter davantage de ce précieux produit vers les marchés d'Asie.

Charbon

8 milliards de dollars en 2011. Le Canada possède près de 4% des réserves totales de charbon dans le monde. Il exporte environ 73% de sa production de charbon vers l'Asie. Deux grandes sociétés charbonnières canadiennes:

Ressources Teck - TCK
Walter Energy - WLT

D'autres exportations notables comprennent:

Potasse
Bois
Engrais
Aluminium
Uranium
Cuivre
Avion
Blé
Sirop d'érable
Sucre

Choix d'investissement au Canada

Les Américains ont plusieurs moyens d'investir au Canada. Voici quelques options:

Entreprises américaines ayant des activités au Canada

Certaines entreprises américaines ont des activités au nord de la frontière. Par exemple, les investisseurs pourraient acheter des actions d'une société automobile américaine énumérées ci-dessus.Évidemment, ce ne serait pas une pièce canadienne pure.

ADR canadiens sur les échanges américains

Les investisseurs peuvent également acheter des American Depository Receipts (ADR) sur les marchés boursiers américains. La plupart des actions canadiennes énumérées ci-dessus peuvent être achetées comme ADR.

FNB Canada et fonds communs de placement

Pour une large exposition au Canada, iShares offre la MSCI Canada Index ETF - (CEE). Les sociétés de fonds communs de placement ont également des fonds propres au Canada, bien que ceux-ci aient habituellement des ratios de dépenses plus élevés.

Envisagez d'ajouter l'exposition au Canada dans votre répartition de portefeuille. Le pays est solide sur le plan budgétaire, a une économie forte et est soutenu en grande partie par des actifs solides. Juste être conscient des risques potentiels, étant donné la nature concentrée de son secteur d'exportation et ses liens étroits avec les États-Unis.