Est-ce qu'une conversion Roth IRA affecte l'aide financière?

Si vous avez été autour du blog, je suis sûr que vous avez remarqué que j'ai beaucoup écrit sur l'événement de conversion Roth IRA 2010. Il a été une tonne de buzz que beaucoup sont désireux de profiter des avantages fiscaux de l'IRA Roth. Comme avec n'importe quoi, ce n'est pas parce que votre voisin le fait, que vous devriez le faire. Nous avons examiné de plus près certaines des conséquences imprévisibles de la conversion Roth et découvert quelques pièges potentiels que vous pourriez avoir si vous vous convertissiez sans connaître tous les faits. Un autre problème important pour les parents qui ont des enfants vont bientôt à l'université est l'impact qu'une conversion Roth peut avoir votre enfant admissible à une aide financière. L'impôt libre est bon pour la route, mais convertir trop pourrait vous laisser avec une facture de scolarité lourde.

Avantages de la conversion

À partir de maintenant, vous ne paierez aucune taxe pour tout l'argent dans le Roth. Et si vous croyez que les impôts ont plus de chance de monter, alors pourquoi ne pas payer la taxe maintenant et profiter de la croissance libre d'impôt plus tard? Un autre avantage concerne la planification successorale. Les aînés qui atteignent 70 1 / s ne sont pas tenus de souscrire à leurs distributions minimales requises dans un Roth et s'ils n'utilisent jamais l'argent; peut transmettre l'argent à leurs héritiers en franchise d'impôt.

Roth Conversion et votre FAFSA

Il n'y a pas de "si", "et", ou "mais" à ce sujet, une conversion est ce qui est son et que "est"Taxable. De nombreuses formes de bourses, de subventions et de prêts sont basées sur le revenu du ménage. Dans le cas, vous faites une conversion importante, vous verrez l'augmentation de votre IAG et le bureau d'aide financière regarder de plus près.

Le montant en dollars que vous convertissez doit être déclaré sur votre FAFSA (Demande gratuite d'aide aux étudiants). Voici une définition du formulaire FAFSA directement à partir de leur site:

le Demande gratuite pour l'aide fédérale aux étudiants (FAFSA) est le formulaire utilisé par le ministère américain de l'Éducation pour déterminer votre contribution familiale attendue (EFC) en effectuant une «analyse des besoins» basée sur des informations financières telles que le revenu, les actifs et d'autres informations sur le ménage. une étudiant dépendant) sera invité à fournir. Le formulaire est soumis et traité par un processeur fédéral sous contrat avec le ministère de l'Éducation des États-Unis (ED), et les résultats sont transmis par voie électronique aux bureaux d'aide financière des écoles que vous indiquez dans votre demande.

FAFSA est l'application utilisée par presque tous les collèges et universités pour déterminer l'admissibilité à l'aide financière fédérale, étatique et collégiale, y compris les subventions, les prêts d'études et les programmes d'alternance travail-études.

En bout de ligne, tout est à propos de Benjamin et combien vous en avez. Si votre AGI est plus élevé en raison d'une augmentation soudaine due à une conversion, cela pourrait signifier moins d'aide financière pour payer ces frais de scolarité.

UNE New York Times article a offert un exemple. Prenez une famille hypothétique de quatre avec un revenu total de 75 000 $ en 2010 et un étudiant. Pour chaque tranche de 10 000 $ de revenu imposable provenant d'une conversion Roth, la contribution annuelle prévue des parents à l'éducation de cet étudiant augmenterait de 3 200 $ dans une estimation FAFSA.¹

L'aide financière prend plus d'un an

Quand il s'agit de votre revenu, l'aide financière considère plus d'un an. Comme vous le savez (ou vous le ferez maintenant), le choix par défaut de payer la taxe sur la conversion est de différer cette année (2010) et de fractionner les portions restantes 50/50 sur les années d'imposition 2011 et 2012. Essentiellement, faire une conversion aujourd'hui pourrait affecter vos chances d'aide financière bien jusqu'en 2013.

Et si vos enfants sont jeunes?

Ensuite, en ce qui concerne les collèges et l'aide financière, cela ne devrait pas avoir d'importance. Maintenant, cela ne signifie toujours pas qu'une conversion Roth est faite pour vous.

Les avantages potentiels à long terme d'une conversion Roth IRA sont considérables. Vérifiez auprès de votre conseiller financier ou fiscaliste pour voir si la décision est appropriée avant de choisir de déménager.

Citations

¹ bucks.blogs.nytimes.com/2010/04/16/how-a-roth-i-r-a-conversion-can-hurt-financial-aid/ [16/04/10]